近期，自动驾驶产业链迎来了新的发展机遇，预计2025年将迎来显著增长。这一预测的背景是两大央企集团的筹划重组事件。
2月9日晚，兵装系多家上市公司集中披露了重要公告。长安汽车、长城军工、哈飞动力、建设工业、华强科技、中光学、湖南天雁等七家公司，同属兵器装备集团旗下，均发布公告称，兵器装备集团正与其他国资央企集团商讨重组事宜。此次重组可能导致公司控股股东的变更，但实际控制人将保持不变。
兵器装备集团作为中央直接管理的国有骨干企业，是国防科技工业的核心力量，对国防工业和国民经济具有重要战略意义。该集团拥有60多家重点企业和研发机构，打造出“长安”、“建设”、“嘉陵”等一系列知名品牌，连续多年跻身世界500强行列，最高排名达到101位。据财富中文网2024年数据，兵器装备集团资产总额约为4758亿元。
同日，东风股份和东风科技也发布了关于间接控股股东可能发生变更的公告。长安汽车同样发布了类似公告，指出其间接控股股东兵器装备集团正在筹划重组。对此，市场有猜测东风集团和长安汽车可能会联合重组，但东风集团相关负责人表示，目前仍处于筹划阶段，以公告内容为准。
东风公司是一家以汽车制造、销售、服务和技术研发为主业的商业一类央企，其前身为始建于1969年的第二汽车制造厂。央企重组整合一直是市场关注的焦点，近年来，国资委也在积极推动相关工作。2024年12月，国资委发布了《关于改进和加强中央企业控股上市公司市值管理工作的若干意见》，明确提出将市值管理成效纳入对央企负责人的考核，为央企市值管理提供了长期有效的制度保障。
除兵器装备集团和东风公司的重组外，今年以来，中交地产、统一股份两家央企也发布了重大资产重组公告，旨在调整资产、横向整合资源。国泰君安分析认为，央企具有整体低估值的特点，通过并购重组布局战略性新兴产业，对于提升央企估值、推动战略性新兴产业发展具有显著战略意义。
在自动驾驶领域，比亚迪的动态也备受关注。比亚迪计划于2月9日晚19:30在深圳总部召开智能化战略发布会，推出“天神之眼”系统，旨在让更多人享受高阶智能驾驶体验。受该消息影响，比亚迪上周三个交易日主力资金净买入合计26.87亿元，位居A股首位。2月6日，比亚迪股票涨停，次日续涨5%以上。比亚迪的智驾产业链相关个股如宇瞳光学、伯特利、联创电子、德赛西威也呈现强势上涨态势。
业内人士指出，智能驾驶是人工智能的重要应用场景之一，比亚迪全面推动智能驾驶将加速其下沉和普及。同时，比亚迪的DeepSeek技术降低了算力门槛，包括智驾芯片的门槛，这将促进国产智驾芯片的发展。华福证券表示，当前国产车型智驾芯片国产化率较低，但随着国际形势变化和供应链安全考虑，国产智驾芯片有望实现渗透率快速提升。预计2025年，随着硬件升级和算力优化，自动驾驶产业链将迎来爆发。
从资金层面来看，自动驾驶概念股市场在蛇年首个交易周表现强劲。伯特利、豪恩汽电、联创电子、润和软件、通达电气、德赛西威等多只个股累计涨幅超过20%。机构资金净买入方面，比亚迪、润和软件、广和通净买入额居前，分别为117.29亿元、42.47亿元和34.06亿元。江淮汽车、赛力斯、拓普集团、长安汽车、德赛西威也有超10亿元资金净买入。融资资金也大幅加仓部分个股，江淮汽车、比亚迪、润和软件净买入额分别为5.08亿元、4.58亿元和3.59亿元。
受益于自动驾驶技术的持续渗透，部分概念股2024年业绩表现出色。以预告净利润上限统计，双林股份、韦尔股份、移远通信、赛力斯等13家公司全年净利润翻倍。其中，双林股份和韦尔股份的增幅分别达到514.48%和503.88%。双林股份业绩提升的主要因素之一是新能源汽车相关业务的快速增长。赛力斯则扭转了多年亏损的局面，2024年净利润预计达到55亿元至60亿元，同比增长超过3倍。
